McDermott, CB & I-Aktionäre genehmigen Fusion

(Datei Foto: CB & I)

Die Aktionäre von McDermott International haben am Dienstag eine Fusion mit Chicago Bridge & Iron Co genehmigt, die ein vertikal integriertes Onshore- und Offshore-Ingenieur- und Bauunternehmen schafft und einen Versuch des Offshore-Bohrunternehmens Subsea 7, den Deal zu blockieren, vereitelt.

Mehr als 50 Prozent der McDermott-Aktionäre unterstützten den Deal und stimmten einem Sprecherwechsel zu. CB & I-Aktionäre stimmten ebenfalls für die Fusion, sagten die Unternehmen, und der Zusammenschluss wird voraussichtlich am 10. Mai abgeschlossen sein.

Die Aktien von CB & I stiegen um etwa 6 Prozent und handelten bei rund 16,67 Dollar, während die McDermott-Aktien um einen Groschen von 6,77 Dollar aufstiegen.

Das in Oslo ansässige Unternehmen Subsea 7 mit Sitz in Oslo hatte im April ein Angebot in Höhe von 2 Milliarden US-Dollar für das Offshore-Engineering- und Bauunternehmen McDermott eingereicht, um die geplante Fusion mit dem Onshore-Ingenieurbüro CB & I zu beenden.

Subsea 7 bot 7 US-Dollar pro Aktie, entweder in bar oder zu 50 Prozent in Aktien, zu diesem Zeitpunkt eine Prämie von 16 Prozent auf den Preis von McDermott-Aktien. McDermott lehnte das Angebot ab, nannte das Angebot ungenügend und verpflichtete sich zu einer Kombination mit CB & I, das mit rund 1,68 Milliarden Dollar bewertet wurde.

Die Deal-Making-Aktivitäten im Öl- und Gassektor haben zugenommen, nachdem sich die internationalen Ölpreise nach einem tiefen Absturz, der Mitte 2014 begann, auf über $ 70 pro Barrel erholt haben. Das Transaktionsvolumen stieg im ersten Quartal 2018 um 19 Prozent; Der Gesamtwert der getätigten Abschlüsse sank jedoch nach Angaben der Beratungsgesellschaft PwC um 44 Prozent.

Subsea 7 hatte gesagt, dass es sein Angebot überarbeiten könnte, wenn McDermott mit dem Unternehmen zusammenarbeiten würde, um zusätzliche Vorteile des Vertrags zu sehen.

Analysten von Bernstein im April sagten, sie glaubten, dass Subsea 7 sein Angebot auf mindestens 10 $ pro McDermott-Aktie erhöhen musste, um den Deal mit CB & I zu entgleisen.

"Wenn das nicht der Fall ist, glauben wir, dass das Gebot den Gründer gründet, und die verpfuschte Eskapade wird die Glaubwürdigkeit von Subsea 7 beschädigen", heißt es in einer Mitteilung von Bernstein.

Die Investmentfirma Tudor Pickering & Holt beriet Subsea 7 bei ihrem unaufgeforderten Angebot, nach zwei Quellen, die mit der Angelegenheit vertraut sind.

Berichterstattung von Liz Hampton; zusätzliche Berichterstattung von Ron Bousso und Nerijus Adomaitis